机构最新调仓换股曝光：有两个行业被蜂拥建仓！

本报记者 林珂

主力资金动向一直是市场关注的焦点。

随着2018年基金四季报的披露，机构投资者的最新调仓换股动作曝光。《金融投资报》记者从统计数据观察到，地产板块获得机构关注，多股被众多机构加仓。

此外，大消费行业中的细分领域龙头，同样是机构关注的焦点。

虽然受政策调控导致行业内部分化明显，但房地产行业龙头依旧保持着良好的业绩增速，走势也相对稳定。2018年四季度中不少地产股就获得机构资金明显加仓。

具体来看，作为地产龙头的万科A（000002）受到了基金的大幅加仓。

据业内人士统计，持有万科A的基金数从2018年三季度末的192家飙升至四季度末的393家，数量翻番增加。

此外，持有保利地产（600048）的基金家数也从261家升至381家，增加120家之多。

华夏幸福（600340）的基金家数增幅最大，三季度末仅有34家基金持有该股，四季度末便增加至97家，63家基金在四季度选择建仓，增幅高达185%。

从机构资金变动来看，虽然对地产股进行了明显加仓，但主要还是集中在一线龙头地产股身上。

民生证券分析师杨柳表示，在监管不断趋严、资金成本上升、去杠杆政策效应逐渐显现的大背景下，一线房企在融资能力、拿地机会、开发和营销能力上的优势日益凸显，行业集中度有望继续提升。因此，看好业绩优良的行业一线公司的表现。

除地产行业外，机构在明显加大了对大消费行业的关注力度。在业内人士统计的基金四季度增持榜单中，大消费细分领域中的个股占据了不少份额。

从机构建仓力度来看，温氏股份（300498）在2018年四季度获得了机构明显关注。

截至2018年三季度末，有52只基金持有温氏股份；到四季度末时，基金家数已经达到135家，增幅高达159%。

虽然温氏股份业绩可能连续两年出现下滑，但机构的关注度并未因此减弱，反而在业绩低谷期时积极建仓。

从基本面来看，受2018年生猪价格下降拖累，温氏股份预计2018年全年净利润将同比下滑37.79%-41.49%。

东莞证券表示，2018年在面对猪价大幅下跌、环保政策高压、生猪调运受阻等因素，温氏股份依然坚持稳健扩张的出栏计划。今年由于生猪市场产能快速下降，预计下半年生猪市场长因产能供不应求，猪周期或出现反转，公司业绩有望提升。

一直备受市场关注的永辉超市（601933）的基金持股家数也在继续上升。

《金融投资报》记者注意到，2018年四季度中，共有35家基金对永辉超市进行了建仓，持股的基金总家数接近百家。

永辉超市是国内高成长性超市龙头，安信证券表示，公司以生鲜差异化定位为始，20余载精耕供应链。在行业双线融合发展趋势之下，携强生鲜壁垒及当前线下最高效供应链管理，既具机遇，亦有挑战。

云超板块内生确定性较足后，公司顺势而行，力促内外整合加速，并向平台化方向衍进。待降本增效完成，或充分受益于行业集中度提升，将成就规模、盈利能力双双逆势增长。