数据赋能小微金融的三个切面——浙江民泰商业银行成都分行借力资金流平台优化信贷供给

小微企业融资难题，核心在于信息不对称。在传统信贷逻辑里，一笔贷款需要抵押物、需要担保人、需要严谨的财务报表。但对于大多数小微经营者而言，他们最值钱的资产不是厂房设备，而是二十年的行业深耕、稳定的下游客户、以及一笔笔虽小却从不间断的回款流水。这些“活的数据”过去很难被银行系统看见，更难以成为授信决策的依据。

全国中小微企业资金流信用信息共享平台(以下简称“资金流平台”)的落地，为解决这一难题提供了新的路径。该平台通过接入企业多维度的经营数据，包括下游回款、交易频次、资金流向、结算稳定性等，将分散的流水信息转化为结构化的信用参考依据。浙江民泰商业银行成都分行依托资金流平台，在首次授信、存量增额、无还本续贷三个场景中开展实践，探索数据赋能小微金融服务的可行路径。

首次授信：以稳定回款替代抵押担保

谢姐的手机里存着上百个供应商和客户的电话，存了二十年。

从卖饲料起家，到养鸭子，再到三年前盘下新津本地一家小型屠宰场，她在这个行业里摸爬滚打了大半辈子。屠宰场的生意逻辑很简单，旺季集中进鸡鸭，加工后发给下游食品厂，食品厂回款了她再还钱。不需要稳定的资金流，但特定时段手头必须有一大笔现钱。

这种阶段性用款的经营节奏，在传统信贷视角里并不讨喜。没有长期占用的贷款需求，没有大宗固定资产可抵押。资金短缺时，谢姐了解过民间借贷，“利息高，用两个月就是好几万元的成本。我们这个行业，利息高了就白干了。”她对新津支行的客户经理小范说。

小范没有急着让谢姐补材料，而是登录了资金流信用信息共享平台。在获得谢姐公司授权后，系统里一条关键信息跳了出来：过去一年，某大型食品厂向谢姐公司的付款记录清晰可查，每月准时到账，金额波动极小。这就是最有力的还款来源证明。不是抵押物，不是担保函，而是真金白银的稳定回款。

依托这笔数据支撑，小范为谢姐匹配了企惠通产品，200万元额度的自助循环贷款，随借随还，按日计息。进货时支用，回款后归还，每一分利息都花在刀刃上。

存量增额：以交易数据支撑额度提升

如果说首次授信是从无到有，存量增额考验的则是从有到优。

张总做钢材贸易，在新津一扎根就是十五年。公司主要服务国企项目。去年，成都分行客户经理小杨为他办理了首笔170万元贷款，合作顺畅，还款记录干净。

今年开春，张总拿下了某大型国企的扩供合同，供应量增加近三成。这本是好事，但钢材采购需要提前垫资，而国企的付款账期少则三个月、长则半年，中间的“空窗期”靠自有资金支撑不住。张总找到小杨，开门见山：“订单多了，资金缺口也大了，我想增加额度。”说完，他等着小杨开出一张补充材料的清单。按照过去的经验，增额意味着重新走一遍流程。

小杨没有先看合同，而是打开了资金流平台。在张总公司的授权数据中，公司与那家国企之间的交易流水一目了然。回款虽慢，但从未断过，金额稳定，付款方信用等级高。“账期长不等同于风险高，恰恰说明客户的项目体量在增长。”小杨判断的依据来自平台上已经发生、可追溯、可验证的真实交易记录。

170万到200万，30万元的增量审批快速通过。张总拿到批复时，几乎没多跑一趟路、多交一张纸。

无还本续贷：以碎片化回款还原经营全貌

在各类融资需求中，无还本续贷对银行的风控判断提出了更高要求。这一场景下的核心问题不是做不做，而是银行有没有足够的信息支撑来“敢做”。敢，基于对客户真实经营状况的掌握；不敢，往往是信息维度不足时的审慎选择。

郑总的设备租赁公司经营了九年。挖掘机、装载机、路面机械，主要租给新津周边的小型施工队和零散工程方。去年，小杨为他做了首笔贷款，郑总用这笔钱添置了9台新设备，租金收入逐月爬升，生意有声有色。

但郑总的回款结构很特殊。他的客户不是几家大企业，而是成百上千个零散租赁方，今天五千、明天一万、后天两万，单笔金额小，笔数却极多。这种碎片化的回款模式，在传统风控模型里容易被判定为不稳定、缺乏确定性。但实际上，郑总的设备一直在转，租金一直在收，经营从未停过。

公司因购置新设备导致短期流动性趋紧，面临贷款到期还本压力。为切实帮扶企业纾困解难，小杨主动对接郑总，通过资金流信用信息共享平台全面复盘企业经营数据，每月少则几十笔、多则上百笔的租金收入，加总起来稳步增长。更重要的是，平台数据清晰呈现了一条曲线——去年购置9台设备后，每月的租赁收入逐月爬升。这种碎片化收入恰恰说明客户覆盖面广、风险分散。购置设备虽然影响了短期资金周转，却提升了长期收入增长曲线。

基于这份判断，小杨为郑总申请了无还本续贷，资金链无缝衔接，避免了企业因临时资金周转压力出现征信逾期、设备停工的风险，为轻资产服务类小微主体守住了资金链安全底线。

深耕小微践行金融本源

首贷破冰、增额赋能、续贷稳企，三类差异化服务场景，是浙江民泰商业银行成都分行数字化赋能小微金融的生动实践。依托全国中小微企业资金流信用信息共享平台，成都分行彻底跳出传统信贷依赖抵押物、担保、报表的局限，以真实交易数据、经营流水、履约记录构建全新小微信用体系。

成都分行相关负责人表示，后续将持续深挖平台数据价值，进一步把服务覆盖到更多县域特色产业中的小微主体，让每一笔稳定的经营流水都能转化为实实在在的信用支撑，让每一份踏实经营的努力都能获得金融服务的正向反馈，真正实现用数据读懂小微，用服务陪伴成长的小微金融目标。(方若男)